מהי השקעה טובה? איך מזהים השקעה טובה לא רק בטווח הקצר אלא גם בטווח הארוך? שאלות אלו חשובות מאוד ויש לשאול אותן רגע לפני שאנו יוצאים לדרך בניסיון לאתר אפיק השקעה לכספינו. במאמר זה, לא רק שנענה על שאלה זו. אלא, אף נסביר את הלוגיקה שעליה אנו מתבססים בתשובתנו.
השקעה טובה
ככלל, כמשקיעים אנו שואפים לאתר אפיק השקעה בו הסיכון נמוך ככל האפשר ולמרות זאת התשואה גבוהה ככל האפשר. לרוב, השקעה בעלת סיכון גבוהה תניב תשואה גבוהה והשקעה בעלת סיכון נמוך תניב תשואה נמוכה. לכן, תשובה זו אינה מספקת.
כדי לענות על השאלה: מהי השקעה טובה? עלינו לחזור כמה צעדים אחורה ולענות על שאלות נוספות:
- מה מידת הסיכון אליה אנו מוכנים להיחשף?
- מה מידת התשואה שתיחשב בעינינו כהצלחה?
- מתי ניתן לסכם השקעה כטובה או גרועה?
שאלות אלו חשובות. זאת מאחר ולא ניתן לענות על השאלה בכותרת המאמר לפני שאנו הגדרנו יעדים והצלחות. כלומר, כל אדם יסתכל באופן שונה על אפיקי ההשקעה ויחליט האם השקעה טובה או גרועה בהתאם למאפייניו האישיים..
איך מזהים השקעה כדאית לטווח בינוני וארוך?
נחלק את התשובה לשאלה זו לשני חלקים:
- חלק ראשון: מענה על השאלות מעלה.
- חלק שני: אילו אפיקים הכי משתלמים בטווח הארוך.
יצאנו לדרך!
1. מה מידת הסיכון אליה אנו מוכנים להיחשף?
ישנם משקיעים שמעדיפים לקחת סיכונים גבוהים ככל האפשר. משקיעים אלו יסכימו לקחת על עצמם לחץ רב בכדי ליהנות מתשואה גבוהה ככל האפשר. לעומת זאת, יש משקיעים שירצו להקטין סיכונים ככל האפשר על כספם ולכן יסכימו להרוויח מעט פחות בתמורה לשקט נפשי וידיעה שכספם בטוח.
עלינו להגדיר מה רמת הסיכון שנרצה לקחת על עצמנו:
- צעירים – נוטים לקחת סיכון גבוהה.
- מבוגרים – נוטים לקחת סיכון נמוך.
2. מה מידת התשואה שתיחשב בעינינו כהצלחה?
לפני שיוצאים להשקעה, חשוב מאוד להגדיר מי אנחנו אך חשוב אף יותר להגדיר מהו הצלחה. כמו שלא יוצאים לעבודה מבלי לצפות לשכר מסוים מראש, כמו שלא מבצעים מחקר מבלי להגדיר מהו הצלחה וכישלון, כך לא ניתן לצאת להשקעה מבלי להגדיר מהו הצלחה. את ההצלחה נקבע על בסיס רמת התשואה המבוקשת על ידינו ואף זאת בהתאם לתשובה הקודמת, הסיכון שנטלנו לצורך ביצוע ההשקעה מלכתחילה.
3. מתי ניתן לסכם השקעה כטובה או גרועה?
במידה והשקענו כסף בשוק ההון, ניתן לקבוע הצלחה או כישלון ברגע שמשכנו את כספינו. לעומת זאת, כאשר השקענו בשוק הנדל"ן, הרי שיש להמתין שנים רבות לפני שניתן יהיה לקבוע האם מדובר בהשקעה מוצלחת ואו חלילה השקעה גרועה. במקרים לא מעטים, הנכס שרכשנו מייצר תשואה נאה במשך מספר שנים אך לאחר מכן פתאום יש עצירה וכבר לא מרוויחים כבעבר והרי שאז ערך ההשקעה נמוך ולעתים אין מנוס מקביעת ההשקעה כפלופ..
אילו אפיקי השקעה הכי משתלמים לטווח הבינוני – ארוך?
במידה וענינו על השאלות מעלה, הרי שיש לנו הבנה מסוימת למידת הסיכון שביכולתנו לקחת לטווח הבינוני והארוך. יתרה מכך, ביכולתנו להגדיר מהי הצלחה וכישלון בעיננו ומהו הסיכון שניתן יהיה לקחת. לכן, כעת זיהוי אפיק ההשקעה פשוט בהרבה:
- סיכון גבוהה וקצר טווח – שוק ההון.
- סיכון גבוהה וטווח ארוך – שוק הנדל"ן.
- סיכון נמוך וקצר טווח – שוק ההון.
- סיכון נמוך וטווח אורך – שוק הנדל"ן.
ככל שטווח ההשקעה שלנו ארוך יותר, כך הכדאיות להשקעה בנכסי נדל"ן עולה. בעוד שוק ההון תנודתי, שוק הנדל"ן מורכב יותר וניתן למצוא בו השקעות סולידיות לצד השקעות ספקולטיביות בהן התנודתיות נמוכה יותר ומכך שהסיכון אף הוא קטן יותר אך התשואה בהחלט יכולה להיות זהה ואף גבוהה מזו בשוק ההון.
רוצים להתייעץ עם יועץ השקעות נדל"ן? השאירו פרטים:
